關(guān)于落實(shí)注冊(cè)資本登記制度改革

修改相關(guān)規(guī)定的決定

為進(jìn)一步簡(jiǎn)政放權(quán)，構(gòu)建公平、開放、透明的市場(chǎng)環(huán)境，提高資本市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)水平，按照《國務(wù)院關(guān)于印發(fā)注冊(cè)資本登記制度改革方案的通知》（國發(fā)〔2014〕7號(hào)）要求，現(xiàn)就修改相關(guān)規(guī)定決定如下：

一、刪去《證券投資基金管理公司子公司管理暫行規(guī)定》（證監(jiān)會(huì)公告〔2012〕32號(hào)）第九條中的“子公司的注冊(cè)資本應(yīng)當(dāng)不低于2000萬元人民幣”。

二、刪去《關(guān)于保本基金的指導(dǎo)意見》（證監(jiān)會(huì)公告〔2010〕30號(hào)）第八條第一款第（三）項(xiàng)“（三）注冊(cè)資本不低于10億元”。

本決定自公布之日起施行。

《證券投資基金管理公司子公司管理暫行規(guī)定》和《關(guān)于保本基金的指導(dǎo)意見》根據(jù)本決定作相應(yīng)修改，重新公布。

證券投資基金管理公司子公司管理暫行規(guī)定

（2012年10月29日中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)公布　根據(jù)2015年7

月31日中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)《關(guān)于落實(shí)注冊(cè)資本登記制度改

革修改相關(guān)規(guī)定的決定》修訂）

第一章　總　　則

第一條 為了適應(yīng)證券投資基金管理公司（以下簡(jiǎn)稱基金管理公司）專業(yè)化經(jīng)營管理的需要，規(guī)范證券投資基金管理公司子公司（以下簡(jiǎn)稱子公司）的行為，保護(hù)基金份額持有人及相關(guān)當(dāng)事人的合法權(quán)益，根據(jù)《證券投資基金法》、《公司法》、《證券投資基金管理公司管理辦法》和其他有關(guān)法律法規(guī)，制定本規(guī)定。

第二條 本規(guī)定所稱子公司是指依照《公司法》設(shè)立，由基金管理公司控股，經(jīng)營特定客戶資產(chǎn)管理、基金銷售以及中國證監(jiān)會(huì)許可的其他業(yè)務(wù)的有限責(zé)任公司。

第三條 基金管理公司設(shè)立子公司應(yīng)當(dāng)充分考慮自身的財(cái)務(wù)實(shí)力和管理能力，全面評(píng)估論證，合理審慎決策，不得因設(shè)立子公司損害基金份額持有人的利益。

第四條 子公司的設(shè)立、變更、終止以及業(yè)務(wù)活動(dòng)、監(jiān)督管理等事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)遵守有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定。

第五條 中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)依照《證券投資基金法》、《公司法》等法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定和審慎監(jiān)管原則，對(duì)子公司及其有關(guān)業(yè)務(wù)活動(dòng)實(shí)施監(jiān)督管理。

第六條 中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)依據(jù)法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定和自律規(guī)則，對(duì)子公司及其有關(guān)業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行自律管理。

第二章　子公司的設(shè)立

第七條 經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，基金管理公司可以設(shè)立全資子公司，也可以與其他投資者共同出資設(shè)立子公司。

參股子公司的其他投資者應(yīng)當(dāng)具備下列條件：

（一）在技術(shù)合作、管理服務(wù)、人員培訓(xùn)或者營銷渠道等方面具備較強(qiáng)優(yōu)勢(shì)；

（二）有助于子公司健全治理結(jié)構(gòu)、提高競(jìng)爭(zhēng)能力、促進(jìn)子公司持續(xù)規(guī)范發(fā)展；

（三）最近3年沒有因違法違規(guī)行為受到重大行政處罰或者刑事處罰；

（四）沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機(jī)構(gòu)調(diào)查，或者正處于整改期間；

（五）具有良好的社會(huì)信譽(yù)，最近3年在金融監(jiān)管、稅務(wù)、工商等部門以及自律管理、商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)無重大不良記錄；

（六）中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。

第八條 子公司的股東不得為其他機(jī)構(gòu)或者個(gè)人代持子公司的股權(quán)，任何機(jī)構(gòu)或者個(gè)人不得委托其他機(jī)構(gòu)或者個(gè)人代持子公司的股權(quán)。

第九條 基金管理公司設(shè)立子公司應(yīng)當(dāng)以自有資金出資。

第十條 設(shè)立子公司，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會(huì)提交下列申請(qǐng)材料：

（一）各股東對(duì)符合參股子公司各項(xiàng)條件及提交申請(qǐng)材料真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、合規(guī)的承諾函；

（二）申請(qǐng)報(bào)告，內(nèi)容至少包括設(shè)立子公司的目的，子公司的名稱、經(jīng)營范圍、設(shè)立方案、股東資格條件等，并應(yīng)由股東簽字蓋章；

（三）可行性研究報(bào)告，內(nèi)容至少包括設(shè)立子公司的必要性和可行性，股東的基本情況及具備的優(yōu)勢(shì)條件，子公司的組織管理架構(gòu)，子公司的業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)劃等；

（四）各股東設(shè)立子公司的決議、決定及發(fā)起協(xié)議；

（五）在基金行業(yè)任職的自然人股東，其任職機(jī)構(gòu)對(duì)該自然人參股子公司出具的無異議函；

（六）各股東之間的關(guān)聯(lián)關(guān)系說明及子公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)圖；

（七）基金管理公司防范與其子公司之間出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)傳遞和利益沖突的制度安排；

（八）子公司擬任高級(jí)管理人員的簡(jiǎn)歷（參照證券投資基金行業(yè)高級(jí)管理人員任職資格申請(qǐng)表填寫）、身份證明復(fù)印件及基金從業(yè)資格證明文件復(fù)印件；

（九）子公司章程草案；

（十）子公司的主要管理制度；

（十一）設(shè)立子公司準(zhǔn)備情況的說明材料，內(nèi)容至少包括主要業(yè)務(wù)人員的資格條件和到位情況，辦公場(chǎng)所購置、租賃及相關(guān)設(shè)備購置方案，工商名稱預(yù)核準(zhǔn)情況等；

（十二）基金管理公司出具的不與子公司進(jìn)行損害基金份額持有人利益或者顯失公平的關(guān)聯(lián)交易，經(jīng)營行為不與子公司存在利益沖突的承諾函，以及其他股東對(duì)子公司的持續(xù)規(guī)范發(fā)展提供支持的安排；

（十三）律師事務(wù)所出具的法律意見書；

（十四）中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他文件。

第十一條 設(shè)立子公司擬開展特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、基金銷售業(yè)務(wù)的，還應(yīng)當(dāng)同時(shí)按照《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點(diǎn)辦法》、《證券投資基金銷售管理辦法》的相關(guān)要求報(bào)送申請(qǐng)材料。

第十二條 中國證監(jiān)會(huì)依照法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定和審慎監(jiān)管原則對(duì)申請(qǐng)人的申請(qǐng)進(jìn)行審查，并自受理申請(qǐng)之日起60日內(nèi)作出批準(zhǔn)或者不予批準(zhǔn)的決定。

未經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，基金管理公司不得設(shè)立或者變相設(shè)立子公司。

第三章　子公司的治理與運(yùn)營

第十三條 基金管理公司與其子公司、受同一基金管理公司控制的子公司之間不得進(jìn)行損害基金份額持有人利益或者顯失公平的關(guān)聯(lián)交易，經(jīng)營行為不得存在利益沖突。

第十四條 基金管理公司不得利用其控股地位損害子公司、子公司其他股東或者子公司客戶的合法權(quán)益。

第十五條 基金管理公司與其子公司、受同一基金管理公司控制的子公司之間應(yīng)當(dāng)建立有效的風(fēng)險(xiǎn)隔離墻制度，防止可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)傳遞和利益沖突。

第十六條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)自身發(fā)展戰(zhàn)略，合理確定子公司的發(fā)展方向和經(jīng)營計(jì)劃。

基金管理公司應(yīng)當(dāng)指定相應(yīng)職能部門，定期評(píng)估子公司發(fā)展方向和經(jīng)營計(jì)劃的執(zhí)行情況。

第十七條 在維護(hù)子公司獨(dú)立法人經(jīng)營自主權(quán)的前提下，基金管理公司應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)與子公司的業(yè)務(wù)協(xié)同和資源共享，建立覆蓋整體的風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部審計(jì)體系，提高整體運(yùn)營效率和風(fēng)險(xiǎn)防范能力。

第十八條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)整體發(fā)展戰(zhàn)略和子公司經(jīng)營需求，按照合規(guī)、精簡(jiǎn)、高效的原則，指導(dǎo)子公司建立健全治理結(jié)構(gòu)。

第十九條 基金管理公司可以依照有關(guān)規(guī)定或者合同的約定，為子公司的研究、風(fēng)險(xiǎn)控制、監(jiān)察稽核、人力資源管理、信息技術(shù)和運(yùn)營服務(wù)等方面提供支持和服務(wù)。

第二十條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)建立關(guān)聯(lián)交易管理制度，規(guī)范與子公司間的關(guān)聯(lián)交易行為。發(fā)生關(guān)聯(lián)交易的，應(yīng)當(dāng)履行必要的內(nèi)部程序并在基金招募說明書、基金合同、基金年度報(bào)告、基金半年度報(bào)告、基金季度報(bào)告、基金管理公司年度報(bào)告以及監(jiān)察稽核年度報(bào)告等相關(guān)文件中及時(shí)進(jìn)行詳細(xì)披露。

第二十一條 基金管理公司管理的投資組合與子公司管理的投資組合之間，不得違反有關(guān)規(guī)定進(jìn)行交易。

第二十二條 基金管理公司應(yīng)當(dāng)對(duì)外公開披露其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員以及其他從業(yè)人員參股子公司、在子公司兼任職務(wù)或者領(lǐng)薪的情況，并在基金管理公司年度報(bào)告、監(jiān)察稽核年度報(bào)告中詳細(xì)說明。

第二十三條 子公司應(yīng)當(dāng)按照《公司法》等法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定，建立科學(xué)完善的公司治理，實(shí)施有效的風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部控制機(jī)制，保持公司規(guī)范有序運(yùn)作。

第二十四條 子公司應(yīng)當(dāng)參照《基金行業(yè)人員離任審計(jì)及審查報(bào)告內(nèi)容準(zhǔn)則》的要求，建立對(duì)高級(jí)管理人員和投資經(jīng)理的離任審計(jì)或者離任審查制度。

第二十五條 子公司的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員以及其他從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)遵守法律法規(guī)，恪守職業(yè)道德和行為規(guī)范，履行誠實(shí)守信、謹(jǐn)慎勤勉的義務(wù)，維護(hù)客戶利益和公司資產(chǎn)安全，不得從事?lián)p害基金份額持有人、其他客戶以及基金管理公司利益的活動(dòng)。

在有效防范利益沖突和利益輸送的前提下，基金管理公司、子公司及其相關(guān)從業(yè)人員可以投資本公司管理的資產(chǎn)管理計(jì)劃，與資產(chǎn)委托人共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、共享收益，并應(yīng)自投資之日起5個(gè)工作日內(nèi)向中國證監(jiān)會(huì)申報(bào)所投資資產(chǎn)管理計(jì)劃的名稱、時(shí)間、價(jià)格、數(shù)額等信息。

第二十六條 子公司不得直接或者間接持有基金管理公司、受同一基金管理公司控股的其他子公司的股權(quán)，或者以其他方式向基金管理公司、受同一基金管理公司控股的其他子公司投資。

第二十七條 子公司有下列情形之一的，應(yīng)當(dāng)停止辦理新的特定客戶資產(chǎn)管理、基金銷售等業(yè)務(wù)，并依法妥善處理客戶資產(chǎn)：

（一）基金管理公司所持子公司股權(quán)被司法機(jī)關(guān)采取訴訟保全等措施；

（二）基金管理公司被采取責(zé)令停業(yè)整頓、指定托管、接管、撤銷等監(jiān)管措施或者進(jìn)入破產(chǎn)清算程序；

（三）對(duì)子公司運(yùn)作產(chǎn)生重大不良影響的其他事項(xiàng)。

第四章　監(jiān)督檢查

第二十八條 子公司設(shè)立申請(qǐng)材料存在虛假記載或者重大遺漏的，中國證監(jiān)會(huì)不予受理；已經(jīng)受理的，不予批準(zhǔn)。

第二十九條 中國證監(jiān)會(huì)可以對(duì)子公司的公司治理、內(nèi)部控制、經(jīng)營運(yùn)作、風(fēng)險(xiǎn)狀況以及相關(guān)業(yè)務(wù)活動(dòng)，進(jìn)行非現(xiàn)場(chǎng)檢查和現(xiàn)場(chǎng)檢查。

第三十條 子公司變更下列重大事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)在事前向中國證監(jiān)會(huì)和基金管理公司所在地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告：

（一）基金管理公司轉(zhuǎn)讓所持有的子公司股權(quán)；

（二）變更持股25%以上的股東；

（三）變更經(jīng)營范圍；

（四）公司合并、分立或者解散；

（五）中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他重大事項(xiàng)。

第三十一條 子公司發(fā)生下列情形之一的，應(yīng)當(dāng)自發(fā)生之日起5日內(nèi)向中國證監(jiān)會(huì)和基金管理公司所在地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告：

（一）變更名稱、住所；

（二）變更持股25%以下的股東；

（三）變更注冊(cè)資本或者股東出資比例；

（四）變更董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員和投資經(jīng)理；

（五）修改公司章程；

（六）以固有資金對(duì)外投資；

（七）發(fā)生重大關(guān)聯(lián)交易；

（八）公司財(cái)務(wù)狀況發(fā)生重大不利變化；

（九）公司涉及重大訴訟或者受到重大處罰；

（十）對(duì)公司經(jīng)營產(chǎn)生重大影響的其他事項(xiàng)。

第三十二條 基金管理公司向中國證監(jiān)會(huì)和基金管理公司所在地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)送的公司年度報(bào)告、內(nèi)部控制評(píng)價(jià)報(bào)告、監(jiān)察稽核季度報(bào)告、監(jiān)察稽核年度報(bào)告、財(cái)務(wù)報(bào)表等資料，應(yīng)當(dāng)包含子公司的有關(guān)情況，必要時(shí)應(yīng)當(dāng)單獨(dú)報(bào)送反映子公司治理結(jié)構(gòu)、內(nèi)部控制、業(yè)務(wù)運(yùn)營、財(cái)務(wù)狀況等情況的資料。

第三十三條 因子公司經(jīng)營而發(fā)生影響或者可能影響基金管理公司經(jīng)營管理、財(cái)務(wù)狀況、風(fēng)險(xiǎn)控制或者客戶資產(chǎn)安全的重大事件的，基金管理公司應(yīng)當(dāng)立即向中國證監(jiān)會(huì)和基金管理公司所在地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)送臨時(shí)報(bào)告。

第三十四條 違反本規(guī)定，有下列情形之一的，中國證監(jiān)會(huì)責(zé)令改正，并可以對(duì)直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，采取監(jiān)管談話、出具警示函、暫停履行職務(wù)、認(rèn)定為不適宜擔(dān)任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施：

（一）設(shè)立申請(qǐng)材料存在虛假信息或者重大遺漏；

（二）委托他人或者接受他人委托持有子公司的股權(quán)；

（三）子公司違反本規(guī)定第十三條的要求，經(jīng)營存在利益沖突的業(yè)務(wù)，進(jìn)行損害基金份額持有人利益或者顯失公平的關(guān)聯(lián)交易；

（四）子公司未按照本規(guī)定第三十條、第三十一條的要求及時(shí)報(bào)告有關(guān)事項(xiàng)；

（五）子公司從事?lián)p害基金份額持有人、其他客戶以及基金管理公司利益的活動(dòng)；

（六）子公司違反勤勉盡責(zé)義務(wù)或者規(guī)避監(jiān)管的其他行為。

第三十五條 子公司及其從業(yè)人員違反法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定，依法應(yīng)予行政處罰的，依照有關(guān)規(guī)定進(jìn)行行政處罰；涉嫌犯罪的，依法移送司法機(jī)關(guān)，追究刑事責(zé)任。

第三十六條 子公司違法經(jīng)營或者出現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)重危及市場(chǎng)秩序、損害基金份額持有人及其他客戶利益的，中國證監(jiān)會(huì)可以采取暫停子公司業(yè)務(wù)或責(zé)令基金管理公司清理、撤銷子公司等行政監(jiān)管措施。

第三十七條 有下列情形之一，中國證監(jiān)會(huì)責(zé)令基金管理公司限期整改，整改期間暫停受理及審核該公司基金產(chǎn)品募集申請(qǐng)或者其他業(yè)務(wù)申請(qǐng)，并可以對(duì)負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員以及直接責(zé)任人員采取監(jiān)管談話、出具警示函、暫停履行職務(wù)、認(rèn)定為不適宜擔(dān)任相關(guān)職務(wù)者等行政監(jiān)管措施：

（一）未經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，擅自設(shè)立子公司；

（二）未經(jīng)事前向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告，擅自處置子公司股權(quán)；

（三）違反本規(guī)定第十三條的要求，經(jīng)營存在利益沖突的業(yè)務(wù)，進(jìn)行損害基金份額持有人利益或者顯失公平的關(guān)聯(lián)交易；

（四）未按照本規(guī)定第二十條的要求披露關(guān)聯(lián)交易；

（五）違反本規(guī)定第二十一條進(jìn)行交易；

（六）未按照本規(guī)定第二十二條披露和報(bào)告其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員以及其他從業(yè)人員參股子公司、在子公司任職或者領(lǐng)薪的情況；

（七）未按照本規(guī)定第三十二條、第三十三條的要求報(bào)送有關(guān)材料，或者報(bào)送的材料存在虛假記載、重大遺漏；

（八）子公司出現(xiàn)本規(guī)定第三十四條、第三十五條和第三十六條所列違規(guī)行為；

（九）怠于對(duì)子公司的管理，導(dǎo)致子公司的治理和運(yùn)營不合規(guī)或者出現(xiàn)較大風(fēng)險(xiǎn)的其他情形。

第三十八條 基金管理公司通過受讓、認(rèn)購股權(quán)等方式控股子公司的，適用本規(guī)定。

基金管理公司在境外設(shè)立子公司的，按照相關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

第三十九條 本規(guī)定自2012年11月1日起施行。

關(guān)于保本基金的指導(dǎo)意見

（2010年10月26日中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)公布　根據(jù)2015年7

月31日中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)《關(guān)于落實(shí)注冊(cè)資本登記制度改

革修改相關(guān)規(guī)定的決定》修訂）

為推動(dòng)保本基金的平穩(wěn)健康發(fā)展，保護(hù)基金份額持有人合法權(quán)益，根據(jù)《證券投資基金法》、《擔(dān)保法》、《物權(quán)法》、《合同法》、《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》等相關(guān)規(guī)定，制定本指導(dǎo)意見。

一、本指導(dǎo)意見所稱保本基金，是指通過一定的保本投資策略進(jìn)行運(yùn)作，同時(shí)引入保本保障機(jī)制，以保證基金份額持有人在保本周期到期時(shí)，可以獲得投資本金保證的基金。

前款所指保本保障機(jī)制包括：

（一）由基金管理人對(duì)基金份額持有人的投資本金承擔(dān)保本清償義務(wù)，同時(shí)基金管理人與符合條件的擔(dān)保人簽訂保證合同，由擔(dān)保人和基金管理人對(duì)投資人承擔(dān)連帶責(zé)任。

（二）基金管理人與符合條件的保本義務(wù)人簽訂風(fēng)險(xiǎn)買斷合同，約定由基金管理人向保本義務(wù)人支付費(fèi)用，保本義務(wù)人在保本基金到期出現(xiàn)虧損時(shí)，負(fù)責(zé)向基金份額持有人償付相應(yīng)損失。保本義務(wù)人在向基金份額持有人償付損失后，放棄向基金管理人追償?shù)臋?quán)利。

（三）經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他保本保障機(jī)制。

二、基金管理人申請(qǐng)募集保本基金，應(yīng)當(dāng)在基金合同、招募說明書及宣傳推介材料中充分揭示保本基金的風(fēng)險(xiǎn)，說明投資者投資于保本基金并不等于將資金作為存款存放在銀行或存款類金融機(jī)構(gòu)，并說明保本基金在極端情況下仍然存在本金損失的風(fēng)險(xiǎn)。

三、保本基金在保本期間開放申購的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在相關(guān)業(yè)務(wù)公告以及宣傳推介材料中說明開放申購期間，投資者的申購金額是否保本。

四、保本基金應(yīng)當(dāng)具備相應(yīng)的投資策略以避免本金虧損，并明確載入基金合同、招募說明書等法律文件。

保本基金的招募說明書中應(yīng)當(dāng)采用舉例或其他形式簡(jiǎn)明扼要地向基金份額持有人說明該基金的投資策略。

五、保本基金的基金管理人應(yīng)當(dāng)在基金合同、招募說明書等法律文件中約定，保本期間屆滿，基金份額持有人能夠收回投資本金，并約定本金的計(jì)算方法。

六、保本基金可以投資于股票、債券、貨幣市場(chǎng)工具、權(quán)證、股指期貨及中國證監(jiān)會(huì)允許投資的其他金融工具。保本基金投資于各類金融工具的比例應(yīng)與該基金的投資目標(biāo)、投資策略相匹配。

七、基金管理公司申請(qǐng)募集保本基金，應(yīng)當(dāng)符合以下審慎監(jiān)管要求：

（一）經(jīng)營穩(wěn)健，財(cái)務(wù)狀況良好；

（二）最近3年未受到重大處罰；

（三）最近1年內(nèi)無重大違法、違規(guī)行為，并且沒有因違法違規(guī)行為正受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)調(diào)查，或者正處于整改期間；

（四）已經(jīng)管理的保本基金及擬申請(qǐng)募集的保本基金中，由擔(dān)保人承擔(dān)保證責(zé)任及由保本義務(wù)人承擔(dān)償付責(zé)任的總金額，不得超過該公司上一年度經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)的30倍；

（五）中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。

八、非金融機(jī)構(gòu)擔(dān)任保本基金的擔(dān)保人或保本義務(wù)人的，應(yīng)當(dāng)符合以下審慎監(jiān)管要求：

（一）成立并經(jīng)營滿3年以上，具備法人資格的企業(yè)；

（二）財(cái)務(wù)狀況良好，最近3年連續(xù)盈利；

（三）上一年度經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于20億元；

（四）為保本基金承擔(dān)保證責(zé)任或償付責(zé)任的總金額不超過上一年度經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)的10倍；

（五）最近3年未受過重大處罰；

（六）中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。

如保本基金的擔(dān)保人或保本義務(wù)人為擔(dān)保公司，除滿足上述條件外，擔(dān)保公司已經(jīng)對(duì)外提供的擔(dān)保資產(chǎn)規(guī)模不應(yīng)超過其凈資產(chǎn)總額的25倍。

九、證券公司及其他金融機(jī)構(gòu)擔(dān)任保本基金的擔(dān)保人或保本義務(wù)人的，應(yīng)當(dāng)符合以下審慎監(jiān)管要求：

（一）注冊(cè)資本不低于5億元；

（二）上一年度經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于20億元；

（三）為保本基金承擔(dān)保證責(zé)任或償付責(zé)任的總金額不超過上一年度經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)的10倍；

（四）最近3年未受過重大處罰；

（五）中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。

十、基金管理人申請(qǐng)募集保本基金，在與擔(dān)保人簽訂保證合同后，不得以自有資產(chǎn)對(duì)擔(dān)保人設(shè)定擔(dān)保物權(quán)。

十一、保證合同或風(fēng)險(xiǎn)買斷合同應(yīng)當(dāng)作為保本基金的基金合同、招募說明書的附件，并隨基金合同、招募說明書一同公告。

保本基金的基金合同、招募說明書應(yīng)當(dāng)約定，投資者購買基金份額的行為視為同意保證合同或風(fēng)險(xiǎn)買斷合同的約定。

十二、基金管理人與保本義務(wù)人簽訂風(fēng)險(xiǎn)買斷合同的，保本基金到期出現(xiàn)虧損時(shí)，基金管理人可以代表基金份額持有人要求保本義務(wù)人履行償付責(zé)任，向基金份額持有人償付相應(yīng)損失。

十三、保本基金的基金合同、招募說明書中應(yīng)當(dāng)約定下列情形的處理方法：

（一）保本期間內(nèi)，更換擔(dān)保人或保本義務(wù)人的；

（二）保本期間內(nèi)，擔(dān)保人或保本義務(wù)人出現(xiàn)足以影響其擔(dān)保能力或償付能力的情形的。

十四、保證合同包括但不限于以下內(nèi)容：

（一）為保本基金承擔(dān)保證責(zé)任的總金額；

（二）保證方式；

（三）保證期間；

（四）保證范圍；

（五）保證費(fèi)用的費(fèi)率及支付方式；

（六）基金份額持有人要求清償投資虧損的程序和方式；

（七）基金管理人與擔(dān)保人的責(zé)任分擔(dān)、追償程序和還款方式。

十五、風(fēng)險(xiǎn)買斷合同包括但不限于以下內(nèi)容：

（一）為保本基金承擔(dān)償付責(zé)任的總金額；

（二）承擔(dān)償付責(zé)任的期間；

（三）承擔(dān)償付責(zé)任的范圍；

（四）風(fēng)險(xiǎn)買斷費(fèi)用的費(fèi)率及支付方式；

（五）基金份額持有人要求清償投資虧損的程序和方式；

（六）保本義務(wù)人在向基金份額持有人償付損失后，不得向基金管理人追償。

十六、保本基金的基金合同、招募說明書應(yīng)當(dāng)用單獨(dú)的章節(jié)說明基金保本的相關(guān)內(nèi)容，包括但不限于：

（一）擔(dān)保人或保本義務(wù)人的名稱、住所、營業(yè)范圍等基本情況；

（二）擔(dān)保人或保本義務(wù)人對(duì)外承擔(dān)保證或償付責(zé)任的情況；

（三）保證合同或風(fēng)險(xiǎn)買斷合同的主要內(nèi)容；

（四）保證費(fèi)用或風(fēng)險(xiǎn)買斷費(fèi)用的費(fèi)率和支付方式；

（五）適用保本的情形和不適用保本的情形；

（六）保本基金到期的處理方案；

（七）擔(dān)保人或保本義務(wù)人免除保證責(zé)任或償付責(zé)任的情形；

（八）更換擔(dān)保人或保本義務(wù)人的程序。

保證合同或風(fēng)險(xiǎn)買斷合同中對(duì)基金份額持有人利益有重大影響而未在基金合同、招募說明書中進(jìn)行披露的條款，對(duì)基金份額持有人沒有法律約束力；但是，基金份額持有人可以主張此類條款對(duì)基金管理人、擔(dān)保人或保本義務(wù)人具有法律約束力。

十七、擔(dān)保人或保本義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在第十三條所列情形發(fā)生之日起3個(gè)工作日內(nèi)，通知基金管理人和基金托管人。

基金管理人應(yīng)當(dāng)在得知本條前款所指情形之日起3個(gè)工作日，按照基金合同的約定提出處理辦法，并履行信息披露義務(wù)和報(bào)告義務(wù)。

十八、基金管理人應(yīng)當(dāng)在保本基金的基金合同中約定保本周期到期后的處理方案，轉(zhuǎn)入下一個(gè)保本周期的，應(yīng)在基金合同中明確約定轉(zhuǎn)入下一個(gè)保本周期的條件以及如何轉(zhuǎn)入下一個(gè)保本周期。

保本基金到期后，符合保本條件并轉(zhuǎn)入下一個(gè)保本周期的，基金份額凈值應(yīng)重新調(diào)整至100元。

保本周期到期后，轉(zhuǎn)為其他類型基金的，應(yīng)當(dāng)在基金合同中明確約定擬轉(zhuǎn)換的其他類型基金的名稱、費(fèi)率、投資目標(biāo)、投資范圍、投資策略等區(qū)別于原保本基金的要素。

十九、除保本基金外，其他基金（包括僅采用特定的投資策略及投資方法實(shí)現(xiàn)保本，沒有保本保障機(jī)制的基金）不得在基金合同、招募說明書等法律文件以及宣傳推介材料中明示或采取諧音、聯(lián)想等方式暗示對(duì)本金安全的保證。

二十、本指導(dǎo)意見施行前已經(jīng)獲得中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的保本基金，仍按基金合同的約定進(jìn)行運(yùn)作。但在保本周期到期后轉(zhuǎn)入下一保本周期的，應(yīng)當(dāng)按照本指導(dǎo)意見的要求對(duì)基金合同、招募說明書等文件進(jìn)行修訂，并履行相應(yīng)程序。

二十一、本指導(dǎo)意見自公布之日起施行。